2024년 10월 1일, Covestro AG는 ADNOC International Limited 및 그 자회사인 ADNOC International Germany Holding AG를 포함한 ADNOC Group 계열사와 투자 계약을 체결했습니다. 이 계약에는 ADNOC의 모든 Covestro 주식을 주당 €62.00에 인수하기 위한 공개 인수 제안이 포함되어 있습니다. 또한 ADNOC International은 Covestro의 “지속 가능한 미래” 전략을 전적으로 지원할 것을 약속합니다. 이 거래가 완료된 후 Covestro의 이사회 및 감독 이사회는 회사의 자본금을 10% 증액하여 제안 가격으로 입찰자에게 1,890만 주의 신주를 발행하여 총 약 11억 7,000만 유로를 발행할 계획입니다.
코베스트로의 CEO인 마르쿠스 슈타일만(Markus Steilemann) 박사는 ADNOC International과의 이번 파트너십을 통해 주요 부문에 걸쳐 지속 가능한 성장을 위한 회사의 기반을 강화하고 녹색 전환에 대한 기여를 강화할 것이라는 확신을 표명했습니다. 그는 ADNOC International이 혁신과 지속 가능성에 대한 Covestro의 성장 전략에 부합하는 재정적으로 견고하고 장기적인 파트너라고 강조했습니다.
ADNOC의 전무 이사 겸 그룹 CEO인 술탄 아흐메드 알 자베르(Sultan Ahmed Al Jaber) 박사는 특수 화학 물질 및 AI와 같은 첨단 기술에 대한 코베스트로의 선도적인 전문성을 강조했습니다. 그는 이번 파트너십이 ADNOC의 스마트 성장 전략과 세계 5대 화학 기업 중 하나가 되려는 야망과 일치한다고 밝혔다. 이번 협력은 ADNOC의 포트폴리오를 다각화하는 동시에 에너지 및 화학 제품에 대한 글로벌 수요 증가에 대응하기 위한 전략적 투자다.
입찰자가 제시한 주당 62.00유로의 현금 제안은 Covestro에 대한 약 117억 유로의 지분 평가를 의미하며, 2023년 6월 19일 미디어 추측이 시작되기 전 주가에 대해 54%의 프리미엄을 제공하고 Covestro의 실사 발표 전인 2024년 6월 23일 최종 가격에 대해 21%의 프리미엄을 제공합니다.
이 제안은 합병 통제 및 외국인 투자 승인을 포함한 관례적인 마감 조건과 함께 최소 50%에 1주를 더한 수락 수준을 조건으로 합니다. 6주 이내에 제출될 것으로 예상되는 제안 문서는 규제 승인 후 확인할 수 있습니다.
Covestro의 감독 위원회와 경영진은 인수 제안을 지지하며, 제안 문서를 검토한 후 주주에게 수락을 권고할 계획입니다. 2028년 말까지 유효한 투자 계약은 Covestro의 비즈니스 운영 및 거버넌스 구조를 유지하고 독일 규정을 준수하기 위한 ADNOC International의 약속을 간략하게 설명합니다.
또한, ADNOC International은 Covestro의 지적 재산을 보호하고 독일 법률에 따라 주식 회사로서의 운영 지위를 유지하기 위해 최선을 다하고 있으며, 인수 후에도 두 명의 감독 이사회 구성원이 독립적으로 유지되도록 보장합니다. 계약 후 코베스트로의 경영진은 회사의 전략적 목표를 계속 이끌 것이며, 이사회는 ADNOC International이 상장 폐지 제안을 추진할 경우 이를 지지하기로 동의했습니다. 한편, 코베스트로는 거래가 완료되거나 규제 승인 절차가 끝날 때까지 배당금 지급을 보류할 계획이다.
